Souscription - Avec la contribution d'une collecte nette proche de 120 M€ en 2022, la capitalisation atteint 194 millions d’euros en fin d’année, soit une augmentation de 164 % par rapport à la même période en 2021 ; pour rappel, la capitalisation était proche de 74 millions d’euros au 31/12/2021.

Acquisition - Au cours de l’année 2022, Coeur de Régions a fait l’acquisition de 20 nouveaux actifs, portant la valeur de son patrimoine a plus de 154,2 M € (hors droits), soit une augmentation de près de 110,7 % par rapport à 2021. Ces nouveaux actifs situés majoritairement en région étendent ainsi le volume des surfaces détenues à plus de 79 000 m², soit une progression de 105,4 %.
Quelques exemples parmi la vingtaine de transactions 2022 :
- ROANNE, pour 8 M€, un site en pleine propriété de plus de 5 340 m² exploité par MCC France pour leur activité d’étiquetage,
- CORMONTREUIL, pour 3,4 M€ un retail park de plus de 3 120 m² abritant 6 locataires dont ALDI, ANIMALIS ou encore ATOL,
- SOPHIA ANTIPOLIS, pour 9,2 M€, un immeuble de bureaux de 2 860 m² occupé par la société BAYA GROUPE reconnue pour son offre de portage salarial et de formation
- BOBIGNY, pour 11,7 M€ un immeuble de bureaux de plus de 5 680 m² occupé par 4 locataires dont 2 acteurs majeurs du secteur public.

Cession - Coeur de Région a procéder à l’arbitrage des parts détenues par la SCPI sur l’une de ses filiales. Cette cession, réalisée en décembre 2022, a généré une plus-value brute de 641 324 €.

Situation - L’ensemble de ces actions a fait progresser la part des surfaces de bureaux de 92,78 %, celle des surfaces d’activité de près de 143 % et celle des surfaces commerciales de 141,41 %. L’évolution globale de la répartition par destination est quant à elle restée maitrisée puisque 45,7 % des surfaces détenues au 31/12/2022 sont du bureau, 32,6 % d’entre elles sont de l’activité et 21,7 % sont du commerce.

Gestion - Dans la suite de l'important programme d'investissement réalisé en 2022, le volume des loyers annuels générés par ces acquisitions a progressé de près de 98 %. Par ailleurs, 2022 n’aura connu que très peu de rotation et enregistre un taux de vacance de 2,05 % contre 7,8 % à fin 2021. Le taux de recouvrement arrêté au 31/12/2022 s’établit à 98,56 % et représente pour l’année plus de 6,1 M€ de loyers encaissés.

Valorisation - Le prix de la part a connu une double variation à la hausse en 2022 puisqu’il est passé de 648,5€ à 653,5€ le 1er juillet puis de 653,50€ à 659€ le 1er décembre dernier, soit une revalorisation globale de 1,62% sur l’année.

Distribution - Le Taux de Distribution de 2022 s’élève à 6,40% nets de frais de gestion, stable par rapport à 2021.

Consultez le BT3 2024 [16-11-2024]

Souscription - Collecte et liquidité en 2022

Capitalisation - T4-2022

194 M€

Collecte nette - 2022

118,32 M€

Collecte brute - 2022

118,78 M€

Volume échangé - 2022

0,46 M€

Ratio de liquidité - Délai : Immédiat

100%

Ratios de cession - trimestres 2022

En attente de cession- T4-2022

Ratio en attente T4-2022

Acquisition / Cession en 2022

Placements immobiliers fin 2022

148 M€

Disponibilités fin 2022

27,21 M€

1 cessions en 2022

0,64 M€

22 acquisitions en 2022

86,69 M€

Immeubles fin 2022

48 - 79 081 m²

Surface en 2022

+40 578 m²

Moyenne/immeuble fin 2022

3,1 M€ - 1 648 m²

Moyenne/immeuble en 2022

3,9 M€

Ratio d'engagement 2022

10,73 % -1 294 bp

Dettes financières 2022

16,50 M€ +0,68 M€

Répartition géographique ²⁰²¹ 2022

Répartition sectorielle ²⁰²¹ 2022

Sources

Bulletin T1

Bulletin T2

Bulletin T3

Bulletin T4

Valorisation 2022

Prix 31-12-2022

659,00 € +1,62%

Reconstitution 2022

697,34 € +0,81%

0,-4.83,-3.5,-6.98,-6.25,-5.5

Ratio de reconstitution fin 2022

-5,50%

Reconstitution 2022

206 M€ +161,53%

Retrait 31-12-2022

579,92 € +1,62%

Réalisation 2022

577,90 € -1,25%

Valeur comptable 2022

551,72 € +1,19%

Valeur comptable 2022

162,64 M€ +162,53%

Valeur IFI Rés. | Non-résident 2022

466,51 € - 466,51 €

Déclaration 2023

Valeurs IFI 2023

Historique des rapports de gestion

Etat du patrimoine

Distribution en 2022

Dividende brut- 2022

41,50 € 6,40 %

Dividende net- 2022

40,61 € 6,26 %

Résultat d'exercice - 2022

40,81 € 6,29 %

Ratio de distribution 2022

+1,69%

Revenus immobiliers 2022

48,86 € 7,53%

Report à nouveau 2022

0,72% 4,65 €/part

Activité locative fin 2022

TOF ASPIM - Occupation Fin. T4-2022

96,30%

TOF en exploitation T4-2022

96,30%

Surface vacante - T4-2022

WALB T4-2022

Historique des rapports de gestion

Comptes de résultats

Dividende - Acomptes versés

Acompte brut T4-2022

10,42 €/part

Versé le 28-01-23 [ trimestriel ]

T1	T2	T3	T4	T1+T2+T3+T4	Année pleine
10.33	10.36	10.39	10.42	41,50	41,50
10.04	10.04	10.12	10.79	40,99	40,99
9.80	9.81	9.89	10.23	39,73	39,73

En € par part	T3-2021	T4-2021	T1-2022	T2-2022	T3-2022	T4-2022
Dividende brut	10,12	10,79	10,33	10,36	10,39	10,42
dont plus-value	nc	nc	nc	nc	nc	3,07
dont fiscalité	0,23	0,16	0,14	0,11	0,10	0,99

À la source	T3-2021	T4-2021	T1-2022	T2-2022	T3-2022	T4-2022
- Fisc. p. financiers	0,23	0,16	0,14	0,11	0,10	0,10
- Fisc. étrangère	-	-	-	-	-	-
- Fisc. plus-value	-	-	-	-	-	0,89

Activité locative

En %	T3-2021	T4-2021	T1-2022	T2-2022	T3-2022	T4-2022
TOF - ASPIM	95,20%	92,10%	93,40%	94,10%	95,34%	96,30%

Var.	-1,05%	-3,37%	+1,39%	+0,74%	+1,30%	+1,00%
Vacance	3,00%	7,60%	5,80%	5,60%	4,36%	3,12%

Franchises	1,80%	0,30%	0,80%	0,30%	0,30%	0,58%

Travaux	-	-	-	-	-	-
Aucune donnée à afficher
Arbitrages	-	-	-	-	-	-
TOF exploitation	95,20%	92,10%	93,40%	94,10%	95,34%	96,30%

Var.	-1,05%	-3,37%	+1,39%	+0,74%	+1,30%	+1,00%

En m²	T3-2021	T4-2021	T1-2022	T2-2022	T3-2022	T4-2022
Surface totale	nc	38 503	nc	47 725	54 134	79 081
Louée	nc	nc	nc	nc	nc	nc
Libérée	nc	nc	nc	nc	nc	nc
Solde locatif	nc	nc	nc	nc	nc	nc
TOP	95,60%	94,00%	94,80%	95,20%	96,30%	97,95%

Loyers	T3-2021	T4-2021	T1-2022	T2-2022	T3-2022	T4-2022
Encaissés (M€)	0,59	0,75	1,10	1,45	1,66	2,04
Encaissés (€/P)	6,78	6,57	7,50	7,35	7,17	6,90
Taux encaissement	96,00%	97,90%	81,45%	99,46%	99,17%	98,56%

Marché des parts

En nb de parts	T3-2021	T4-2021	T1-2022	T2-2022	T3-2022	T4-2022
Parts totales	87 383	113 529	146 736	196 973	232 276	294 788
Parts souscrites	12 933	25 847	33 185	50 618	35 338	62 732

Parts en retrait	-	67	77	381	35	220

Parts annulées	-	-	-	-	-	-
Parts gré à gré	-	-	-	-	78	-
Parts en attente	-	-	-	-	-	-
Aucune donnée à afficher
Demandes de retrait	nc	nc	nc	nc	nc	nc
Solde net	+12 933	+25 780	+33 108	+50 237	+35 303	+62 512

En M€	T3-2021	T4-2021	T1-2022	T2-2022	T3-2022	T4-2022
Capitalisation	56,14	73,62	95,16	127,74	151,79	194,27
Collecte brute	8,31	16,76	21,52	32,83	23,09	41,34
Volume en retrait	-	0,04	0,05	0,25	0,02	0,14
Volume annulé	-	-	-	-	-	-
Volume gré à gré	-	-	-	-	0,05	-
Volume en attente	-	-	-	-	-	-
Collecte nette	8,31	16,72	21,47	32,58	23,07	41,20

Liquidité	T3-2021	T4-2021	T1-2022	T2-2022	T3-2022	T4-2022
Ratio de cession	nc	0%	0%	1%	0%	0%
Ratio liquidité 3m	100%	100%	100%	100%	100%	100%
Délai de cession	0	0	0	0	0	0

Collecte vs investissement

En M€	T3-2021	T4-2021	T1-2022	T2-2022	T3-2022	T4-2022
Nb cessions	0	0	0	0	0	1
Cessions	-	-	-	-	-	0,64
Collecte nette	8,52	16,99	21,82	33,11	23,26	41,20
RESSOURCES	8,52	16,99	21,82	33,11	23,26	41,84

Nb acquisitions	2	4	2	4	6	10
Acquisition moy.	-	-	4,21	2,63	2,13	5,50
INVESTISSEMENTS			-8,42	-10,51	-12,76	-55,00

SOLDE			13,40	22,60	10,50	-13,16
Disponiblités [Bilan]		5,84				27,21

Graphique de collecte et liquidité

SCPI : Diversifiées / Régions

COEUR D'EUROPE | COEUR DE REGIONS | COEUR DE VILLE |

SCPI Diversifiées

SCPI : Régions

Évènements clés - COEUR DE REGIONS

Prix / Label - Label ISR

31-05-24

Sogenial Immobilier, société de gestion de portefeuille indépendante spécialisée dans la gestion de l’épargne investie en immobilier notamment avec une gamme de SCPI et un GFI, entame la labellisation de ses fonds et annonce avoir obtenu le label ISR pour sa SCPI Cœur de Régions.

Prix de part - Hausse : +0,76%
659.00 €/part -> 664.00 €/part

01-07-23

Au 1er juillet 2023, le prix de la part de la SCPI Cœur de Régions de Sogenial Immobilier est passé de 659€ à 664€, soit +0,76%

Jouissance - Hausse du délai + 2 mois
4.00 Mois -> 6.00 Mois

01-04-23

SOGENIAL a décidé d'aligner le délai de jouissnace de la SCPI COEUR DE REGIONS sur celui de COEUR D'EUROPE à compter du 1er avril 2023, à savoir au 1er jour du 6ème mois (contre 1er jour du 3ème mois auparavant).

Prix de part - Hausse : +0,84%
653.50 €/part -> 659.00 €/part

01-12-22

Seconde REVALORISATION de l’année pour la SCPI Cœur de Régions, à compter du 1er décembre 2022, le prix de souscription évolue de 653,50 € à 659 €.
La valeur de retrait évolue également passant de 575,08 € à 579,92 €/part

SCPI COEUR DE REGIONS

Dernière publication
Consultez le BT3 2024

RATIO DE CESSION - Le Ratio de cession est le rapport entre les retraits (parts échangés) et les souscriptions (parts souscrites). Dans un marché ou les volumes de collecte sont largement supérieur au volume de retrait, ce ratio sera proche de 0%. Plus ce rapport s'approche de 100%, plus le risque que les nouvelles souscriptions ne permettent plus de compenser les retrait de parts augmente. A 100%, toute les nouvelles parts émises (parts souscrites) compensent les souhaits de retrait de parts. Dans ce cas, en fonction du statuts de la SCPI, la société de gestion peut procéder à des anullations de parts ou, la plupart du temps, va loger le surplus de part à céder en "parts en attente".
RATIO DE LIQUIDITE 3m - Le Ratio de liquidité 3M (3 mois) est le rapport entre le volume de parts en attente de cession (parts en attente) et les souscriptions (parts souscrites) sur le trimestre. En l'abscence de parts en attente, ce ratio sera de 100%, la liquidité des parts semble assurée.

COEUR DE REGIONS - Bilan annuel - 2022