EPSILON 360 - BT4-2024

Gérée par EPSICAP
Ouverte
CAPITAL VARIABLE Label ISR
Diversifiées
Régions - 77.00 %
Prix au 16-03-2025
253,80 €
Retrait au 16-03-2025
241,11 €
Distribution brute 2024
6,55%16,38€
Distribution nette 2024
6,55%16,38€
 

EPSILON 360 - Bulletin d'information trimestriel du T4 2024

18-02-25 

VALORISATION - Le prix de souscription d'Epsilon 360 a été revalorisé 2 fois en 2024 (juillet et décembre), Epsicap ayant décidé de revaloriser le prix de part qui est passé de 250,00 €/part à 253,80 €/part en fin d'année, soit de +1,52%.  
La valeur de reconstitution d'Epsilon 360 qui avait augmenté de +0,39% en 2023, poursuit sa progression en 2024 et atteint 276,16 €/part (+0,82%).   
Le ratio de reconstitution à fin 2024 est de -8,10%, après les revalorisations du prix de part effectuées en 2024, la décote du prix de souscription par rapport à la valeur de reconstitution demeure de 8,10%.  
La valeur de réalisation n'est en revanche pas communiqué à l'occasion de cette publication mais Epsicap laisse entendre la poursuite d'une politique de revalorisation progressive et régulière du prix de part dans les années à venir.

 

SOUSCRIPTION - Epsilon 360 a collecté 12,72 M€ au 4ème trimestre 2024, légèrement mieux que les 9,47 M€ du 3ème trimestre 2024. Sur le marché secondaire, 598 parts ont changé de mains au 4ème trimestre 2024, représentant un volume d'échange de 0,15 M€ (au prix acheteur).   
La collecte nette 2024 de la SCPI s'établit à 51,01 M€ et la capitalisation d'Epsilon 360 est de 131,65 M€ pour 3 086 porteurs de parts.

 

ACQUISITION - Au cours du 4ème trimestre 2024, Epsicap a procédé à l'acquisition de 7 actifs pour un montant global d'investissement supérieur à 26,64 M€ (montant ne comprenant pas la 1ère acquisition décrite ci-dessous). La SCPI réalise ses premiers investissement hors de France avec 2 opération en Espagne
- Un retail Park de 10 000 m² à Mazarrón (Espagne) comprenant 4 entités : un bâtiment loué à ALDI, une station-service BP, un terrain en bail à construction pour Burger King, et un bâtiment avec 8 cellules commerciales occupées par des enseignes comme Tedi, Jysk, Sprinter et Kiwoko. Le prix d'acquisition n'est pas communiqué.   
- Une surface commercial de 4 050 m² situé à Alcantarilla (Espagne) pour 4,6 M€  occupé par Jysk et Décathlon dans le cadre de baux de 5 ans fermes.   
- Un commerce de 4 100 m² situé à Marsac-sur-l’Isle(24), à l’ouest de Périgueux pour 5,5 M€ loué à Intersport, Cultura, Burger King.   
- Un commerce de 2 000 m² situé à Bergerac(24) pour 2,94 M€ loué à Action (1 200 m²) et Le Marché de Léopold (800 m²).   
- Un commerce de 3 527 m² situé à Essey-Les-Nancy(54) dans l’Est nancéien pour 5,75 M€ loué à Stokomani et au restaurant Grand Buffet.   
- Un commerce de 1 223 m² situé à Brest(29) pour 3,50 M€ occupées par Eat Salad (246 m²), Popeyes (555 m²) et L'Orange Bleue (421,5 m²).   
Au cours de l’année écoulée, Epsilon 360 a fait l'acquisition de 11 actifs pour 44,97 M€ et a entamé sa diversification géographique en Espagne, avec près de 30M€ de patrimoine prévu d’ici la fin du 1er trimestre 2025.

 

CESSION - Epsilon 360 n'a pas réalisé d'arbitrage au 4ème trimestre 2024.

 

GESTION - Le taux d'occupation financier d'Epsilon 360 est de 99,95% au 4ème trimestre 2024.   
En raison de l'important programme d'acquisition du trimestre, les surfaces globales sous gestion augmentent de 27 763 m² et atteignent 81 682 m².  
Le pourcentage de locaux sous franchise de loyer est stable à 0,10% au T4 2024. 

 

DISTRIBUTION - Au titre du 4ème trimestre 2024, la SCPI Epsilon 360 a distribué un acompte de dividende brut de 4,17 €/part sous forme de 3 acomptes, en hausse de +1,46 % par rapport aux 4,11 €/part du 3ème trimestre 2024.  
Le dividende brut 2024 affiche une progression de +4,80% à 16,38 €/part (15,63 €/part en 2023) et le taux de distribution 2024 d'Epsilon 360 est de 6,55%.  
Epsicap confirme un objectif de taux de distribution 2025 se situant dans une fourchette de 6,50 - 7,00%. L’acompte sur dividende mensuel sera ainsi relevé à 1,43€ dès le mois de janvier (+4,4% vs le montant actuel et +13,5% depuis le lancement du fonds) équivalent à un taux de distribution de 6,76% en rythme annuel.

 

Collecte et liquidité du T4-2024

Collecte brute T4-2024
12,72 M€
Collecte nette T4-2024
12,57 M€
Volume échangé T4-2024
0,15 M€
Ratio de cession 4 derniers trimestres
30% 
1% 
1% 
1%  T4-2024
Ratio de liquidité 3 mois
100% 
100% 
100% 
100%   T4-2024
Délai de cession T4-2024
Immédiat

Acquisition et cession du T4-2024

7 acquisitions T4-2024
26,64 M€
0 cession T4-2024
block

Activité locative au T4-2024

TOF ASPIM - Occupation Fin. T4-2024
99,95%
TOF en exploitation T4-2024
keyboard_arrow_right 99,85%

Dividende - Acomptes versés

Acompte brut T4-2024
4,17 €/part
[ mensuel ]
T1 T2 T3 T4 T1+T2+T3+T4 Année pleine
4.05 4.05 4.11 4.17 16,38 16,38
4.11 3.84 3.84 3.84 15,63 15,63
1.26 3.78 3.78 3.84 linear_scale 12,66 12,66
En € par part T3-2023T4-2023T1-2024T2-2024T3-2024T4-2024
Dividende brut 3,843,844,054,054,114,17
dont plus-valuencncncncncnc
dont fiscalité ncncncncncnc
À la source T3-2023T4-2023T1-2024T2-2024T3-2024T4-2024
- Fisc. p. financiersncncncncncnc
- Fisc. étrangère------
- Fisc. plus-value------

Sources - BULLETIN TRIMESTRIEL-T4-2024

Activité locative

En % T3-2023T4-2023T1-2024T2-2024T3-2024T4-2024
TOF - ASPIM 100,00%100,00%100,00%100,00%100,00%99,95%
Var.-0,05%
Vacance -----0,05%
Franchises ----0,10%0,10%
Travaux ------
Aucune donnée à afficher
Arbitrages------
TOF exploitation 100,00%100,00%100,00%100,00%99,90%99,85%
Var.-0,10%-0,05%
En m² T3-2023T4-2023T1-2024T2-2024T3-2024T4-2024
Surface totale37 36443 93444 75747 91853 91981 682
Surface vacante ------
Renouvelée298-----
Louée-+93----
Libéréenc-93ncncnc-80
Solde locatif ncncncncnc-80
TOP100,00%100,00%100,00%100,00%100,00%100,00%
Loyers T3-2023T4-2023T1-2024T2-2024T3-2024T4-2024
Encaissés (M€) 1,101,381,541,541,822,19
Encaissés (€/P) 3,944,384,253,573,874,21

Collecte vs investissement

En M€ T3-2023T4-2023T1-2024T2-2024T3-2024T4-2024
Nb cessions000000
Cessions------
Collecte nette7,469,4811,7617,749,4512,57
RESSOURCES7,469,4811,7617,749,4512,57
Nb acquisitions571127
Acquisition moy. 2,91 1,61 1,73 5,70 5,45 3,81
INVESTISSEMENTS-14,55-11,29-1,73-5,70-10,90-26,64
SOLDE-7,09-1,8110,0312,04-1,45-14,07
Disponiblités [Bilan] 3,78

Marché des parts 

En nb de parts T3-2023T4-2023T1-2024T2-2024T3-2024T4-2024
Parts totales278 343315 684362 019431 934469 151518 725
Parts souscrites 29 41037 34566 34570 42737 57650 112
Parts en retrait 1420 010513359598
Parts annulées------
Parts gré à gré------
Parts en attente ------
Aucune donnée à afficher
Demandes de retraitncncncncncnc
Solde net+29 409+37 341+46 335+69 914+37 217+49 514
En M€ T3-2023T4-2023T1-2024T2-2024T3-2024T4-2024
Capitalisation69,5978,9290,50107,98118,23131,65
Collecte brute 7,359,3416,5917,619,4712,72
Volume en retrait0,000,005,000,130,090,15
Volume annulé------
Volume gré à gré------
Volume en attente------
Collecte nette7,359,3411,5817,489,3812,57
Liquidité T3-2023T4-2023T1-2024T2-2024T3-2024T4-2024
Ratio de cession0%0%30%1%1%1%
Ratio liquidité 3m100%100%100%100%100%100%
Délai de cession000000

Graphique de collecte et liquidité

Prix et volumes échangées

Date de
transaction
Prix
Acheteur
Prix
Vendeur
Echanges Volume
31/12/2024 253,80 241,11 - -
30/12/2024 252,00 239,40 598 150 696 €
30/09/2024 252,00 239,40 359 90 468 €
01/07/2024 252,00 239,40 - -
30/06/2024 250,00 237,50 513 128 250 €
31/03/2024 250,00 237,50 20 010 5 002 500 €
31/12/2023 250,00 237,50 4 1 000 €
30/09/2023 250,00 237,50 1 250 €
30/06/2023 250,00 237,50 215 53 750 €
31/03/2023 250,00 237,50 - -
31/12/2022 250,00 237,50 - -
30/09/2022 250,00 237,50 7 928 1 982 000 €
30/06/2022 250,00 237,50 1 280 320 000 €
30/03/2022 250,00 237,50 - -
30/12/2021 240,00 230,00 - -

Évènements clés - EPSILON 360

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Prix de part - Hausse : +0,70%
252.00 €/part -> 253.80 €/part
La SCPI Epsilon 360° procède à la seconde augmentation de son prix de part au cours de l'année 2024 en revalorisant son prix de souscription à hauteur de 253,80 €/part à compter du 31/12/2024, soit une nouvelle augmentation de +0,70%.
L'évolution du prix de la part depuis le 1er janvier 2024 s'établit à +1,52%. La SCPI se positionne en tête du classement des revalorisations de prix 2024 des SCPI établies (lancées avant 2023) à capital variable.

Suite à la campagne d’expertise de fin d’année, la décote par rapport à la valeur de reconstitution au 31/12/2024 demeurera très significative, celle-ci sera communiquée dans le prochain bulletin trimestriel communiqué courant janvier 2025 (272,65 €/part au 30 juin 2024).
 
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Prix de part - Hausse : + 0,80%
250.00 -> 252.00
Epscicap REIM annonce la revalorisation du prix de souscription de la SCPI Epsilon 360 qui passe de 250 à 252 €/part, soit une augmentation de +0,80%. Le prix de retrait augmente en proportion à 239,40 €/part.
Les perspectives 2024 issue du rapport annuel 2023 d'Epslion 360 visait un objectif de performance globale de 8% soit un taux de distribution de 6,50% et une revalorisation du prix de part de +1,50%.
La société de gestion annonce également une augmentation de l'acompte sur dividende mensuel à compter du mois de juillet
 
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Reconstitution - Hausse : +0,39%
272.86 €/part -> 273.92 €/part
La valeur de reconstitution 2023 d’Epsilon 360° s’établit à 273,92€, en progression comparé au 272,86€ de 2022.
Le ratio de reconstitution de Epsilon 360 est de -8,73% et Epsicap Reim précise son objectif de performance global 2024 de 8% dont 6,5 % de distribution ...
 
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Statutaire - Epsilon Capital -> Epsicap Reim

15-11-23

add_box
A partir du 15 novembre 2023, la société de gestion Epsilon Capital prend la dénomination Epsicap Reim.

La SCPI Epsilon 360° conserve son nom.

 
Demande d'information
EPSILON 360
Conseil en gestion de patrimoine spécialisé en épargne immobilière, éditeur de SCPI-Lab.